إدارة رأس المال العامل Working Capital Management

تعريف إدارة رأس المال العامل؟

إدارة رأس المال العامل (Working Capital Management): هي عملية إدارة العلاقة القائمة بين أصول الشركة والتزاماتها على المدى القصير، وذلك بهدف تحقيق ما يلي:

• أهداف قصيرة الأجل: تتمثل في الحفاظ على تدفق نقدي كافٍ للوفاء بتكاليف التشغيل قصيرة الأجل والتزامات الديون قصيرة الأجل. 
• أهداف طويل الأجل: تعظيم قيمة الشركة وتعزيز سمعتها في السوق المالي.

مراحل عملية إدارة رأس المال العامل

تعتبر إدارة رأس المال العامل من اختصاص الرئيس التنفيذي للشؤون المالية، وتضم المهام التالية:

• المراقبة: أي مراقبة التدفق النقدي، وقيمة الأصول والخصوم المتداولة.
• التحليل: أي تحليل العناصر الأساسية لنفقات التشغيل، بما في ذلك نسبة رأس المال العامل ونسبة التحصيل ونسبة دوران المخزون.

الفرق بين رأس المال العامل ومعدل دوران رأس المال العامل

بصفة عامة، فإن إدارة رأس المال العامل تهدف الحفاظ على استمرار العمليات التجارية، في حين أن معدل دوران رأس المال العامل يقيس كفاءة الشركة في استخدام رأس مالها العامل لدعم مستويات معينة من المبيعات، ويوضح العلاقة بين الأموال المستخدمة لتمويل عمليات الشركة والإيرادات التي تحققها نتيجة هذه العمليات.

اقرأ أيضاً:

• معدل دوران المخزون.
• نسبة دوران الأصول.
• نسبة دوران الذمم المدينة.